AI电力需求明确户储强化 风电新能源车链迎高景气

时间：2026年08月02日 22:41:28 中财网

　　数据显示，7月多家车企新能源汽车销量交付量实现同环比增长，零跑汽车月度交付创历史新高。现代电气北美电力设备在手订单几乎达到去年全年水平。突尼斯近日放开户储市场准入，北非多国因电网薄弱频繁停电，居民对独立供电系统的需求明显上升。8月中国锂电池全市场排产预计达304GWh，环比增长7.4%，剔除库存后真实终端消耗环比增长约5%。

　　
　　券商披露研报指出，AI电力基础设施需求明确，户储长期驱动力持续强化。研报认为，在弱电网区域，光伏设备成本下行提升了自备用电经济性，叠加停电风险带来的刚性备电需求，将推动户储在北非等市场持续释放。研报指出，“十五五”期间风电装机增长目标明确，风机价格逐步企稳，产业链盈利有望修复。集中式与分散式并举、近海与远岸协同发展，为陆上和深远海风电打开增量空间，新能源消纳改善将进一步打通发展瓶颈。

　　
　　研报认为，新能源汽车下游高景气将向中游传导，储能及动力电池环节最先受益，铜箔、隔膜供需偏紧，负极石墨化及钠电铝箔、CNT导电剂等环节均有望迎来量价齐升。整体看，AI电力、户储、风电与新能源汽车产业链的订单加速和盈利修复趋势明确，具备技术优势和国产化能力的头部企业有望在新一轮周期中扩大领先优势。